p2p网贷风险种类_p2p理财有什么风险？

1、政策风险

从14年4月8日，银监会副主席阎庆民在博鳌亚洲论坛上表态国务院要求银监会牵头来承担对P2P的监管的研究始，这个行业就几乎不再有政策风险。事后各种风投、国资、上市公司的涌入，纷纷证明了这点。

时间拉回到2011年8月23日，银监会下文首谈P2P问题与风险，固然让人人贷一文成名，然而从投资者的角度，对政策风险是一直担心的。

如果不是余额宝的火热推动了互联网金融这个概念，P2P绝对不会有这么火。

不过，大的政策风险固然没有，小的政策风险依然有。

如果平台忽视监管精神（尚未有监管正文），依然走资金池、自融、平台自担保，在营销上还拼命强调100%本息保障、拿银行/保险的普通合作给平台增信、拼命做高活期产品规模，也许有一天，一道政策下来，就把这种平台咔嚓了。

忽略监管精神一意孤行只看重速度的P2P平台，充其量只是互联网公司或者民间借贷公司，不会成为重视风险的金融公司，投资者需规避。

2、模式风险

中国的P2P本质上就是民间借贷的互联网化，不理解民间借贷和借助互联网进化的各种模式，就分辨不出模式风险。

P2P大概有以下几种模式：

a、(非学生)小额信用借款

b、汽车抵押/质押借款

c、房屋抵押借款

d、企业经营借款

e、融资租赁收益权转让借款

f、学生消费借款

g、其他

（非学生）小额信用借款、学生消费借款的区别就在于借款人一个有收入、一个没收入(还款最后依赖父母)，但本质上都是小额、分散的信用借款。此类信用借款 固然单笔风险比抵押借款大，但除非国家经济急剧下滑、世界发生剧烈变化，否则信用借款的系统性风险极低。如果真到了经济下滑的那一天，聪明的投资者也应能 发现端倪提前退出。（一个大火球砸向地球这种大家全玩完不在讨论范围内）

不过，学生消费借款模式刚出没多久，存在较大争议，还需多观察。

汽车抵押/质押借款的风险，前者主要是借款人将被抵押的车俩去做质押甚至售卖以及车俩使用过程中产生报损损害抵押物价值，后者主要是平台保管不善。汽车抵押/质押借款由于还算小额，风险相对可控。

以下开始进入大额借款领域，大额借款风险大，需要付出比小额借款更多的学习与项目考察。

房 屋抵押借款的风险，1是房屋价格的急剧下滑损害抵押物价值，2是尽管房屋的他项权利证属于平台，但受制于长期租约、借款人家属居住、老人/孕妇居住等因 素，造成无法及时变现房屋。因此，如果投资房屋抵押借款的平台，必须对该房屋的价值非常了解才可以，一个北京的投资者在信息极不充分的情况下去投资一个三 线城市的房屋抵押借款的债权，是不明智的。

企业经营借款，由于大额，往往除借款人(或企业)、平台外，还需拉入第三方机构（最常见的就是担保公司了）。由于大额，企业经营借款往往采取每月付息到期还本甚至是一次性还本付息的机制，因此不到最后一期，本金损失的风险依然存在。

企业经营借款，在躲避部分敏感行业（如房地产、钢铁）的同时，也需要注意地域性风险（如这几年一直有各城市民间借贷崩溃的消息）。

选择企业经营借款，除了对借款人的考察外，对担保方的资质和还款能力的要求也是同时需要考察的。到现在还相信普通担保公司、普通融资担保公司，还相信那些担保杠杆仅在P2P行业就已经远超10倍注册资本金的融担公司，还相信那些历史有劣迹发生的担保公司，那就自求多福了。

融资租赁收益权转让借款、票据收益权转让借款、股权收益权转让借款，本质上都是资产收益权转让，这类模式的核心是对转让收益权的企业的靠谱程度进行考察。

今年年初曾经有股票配资这个模式笑傲P2P，但随着证监会的打击，这种模式在线上已经几近于无。所以，尽管整个行业大的政策风险没有，但单独模式的政策风险依然存在，这既可以归入政策风险，也可以归入模式风险。

其他模式还有：收藏品质押借款、股票质押借款，这些相对小众，在此就不一一分析。

3、技术风险

P2P是一个网站，存在较大的技术风险。

小到网页设计的美观度、https协议在节点页面的使用，大到服务器的稳定性、是否有专业的安全团队，都可以用来分析平台的技术风险。

那些使用P2P建站系统的平台，漏洞百出、千站一面，动不动就在乌云上爆漏洞，使用这些系统的平台，整个网站估计只有几名研发人员，需要谨慎看待。

4、经营风险

P2P是一个企业，企业就存在经营风险。

经营风险主要从公司实力以及经营数据来判断（人员的专业度会影响经营但更决定道德风险，在下一风险中再细说）

从 公司实力来分析，有背景（金融集团、银行、非银金融、上市公司、国资、风投）的平台，只要背景确认真实（部分上市公司系背景只是“拟投资”，部分风投系背 景是劣质平台发软文“伪风投”，部分国资系背景无法获知国资股东的股权比例），尤其是如果最近才发生的话，那不就决定了短期平台根本没风险吗？

这也就是为什么一有平台融资新闻出来，平台投资者就数据上涨的本质原因。

从 经营数据来分析，譬如可以考察借款人集中度（借款人高度集中的平台，一个借款人违约对平台的偿付能力就是巨大的挑战），譬如可以考察当月的新增借款和待收 款（可以当成是个企业的现金流分析），譬如可以考察贷款余额和风险准备金的数据变化(可以借风险准备金数据变化判断风控良好度，当然得平台风险准备金是真 实的银行特殊账户存管和信息足够透明)。这方面一些重视收集平台数据进行分析的第三方起到了关键作用。

5、道德风险

P2P是一个类金融公司，而金融是跟钱天天打交道的，在巨大的资金流动诱惑下，道德风险是最需要重视的。

前边的4类风险都很容易考察，然而道德风险也是最没有办法完全考察及避免的。

过去被平媒宣传的各种跑路平台，其实那些平台要么是自融平台或线下出事导致资金链断裂，要么平台本身就是虚假借款存心骗投资者的钱，都是犯了道德风险。

也可关注微信公众号P2PCN，里面对P2P投资的分析还是很专业的。

如何鉴定一款P2P产品是否有高风险？

先别急着鉴定哪一款产品，选个靠谱的平台最重要，产品再好，没个靠谱的爹都不行，现阶段P2P的风险降低到历史最低点了，当然外行人也不太敢进来，收益率不高，凑不凑热闹是个问题。

P2P的本质就是通过网络把钱借给一个不认识的人，所以一定要做到足够小额分散，大标平台绝对不能投，一个人违约就是一记重击。投那些跟随监管脚步，能够回归网络信息中介定位的平台，千万不要再看背景了，背景都靠不住，不论是上市公司、还是上市公司，A股上市公司真不行，几个有上市公司背景的平台没啥好结果。

最近在美股独立上市的几家头部平台相继发布财报，他们的表现还是非常可以的，盈利能力持续大涨，科技驱动型的，基本形成强大的护城河了，在现在的行业背景下，其他中小平台想弯道超车几乎没可能。

P2P有一定的价值，愿意做苦活累活，被银行抛弃的客户普遍质量较差，又要赚钱，所以小额贷款是公认的最优资产。

P2P属于高风险投资，很多人认为P2P的风险难以控制，但是，只要真的重视，就会有控制的方法，平衡了风险之后的收益就非常可观。

P2P的风险在哪里呢？纵观所有倒闭的几千家P2P平台，无外乎下面几种情况：

1、平台自融

也就是把投资者的钱装到自己腰包里，有的是挥霍了，有的是投资了，有的是卷钱跑路了。所以，投资P2P第一要防范的风险就是平台自融资。

2、大额标的

现在不允许P2P平台做大额标的了，但是很多平台以前的没有消化，有些现在也还在做，这些首先不合规，其次大额标一个坏账就拖垮全部借贷项目，所以，投资P2P第二防范的就是大额标的。

3、现金借贷

现金借贷虽然并没有被禁止，但是现金借贷是很危险的，因为你不知道资金用途，这就可能让借贷者感到钱来得太容易，很容易上瘾，造成多头借贷，甚至借钱挥霍，所以，投资P2P第三要防范的就是现金贷。

（图片来自网络）

当然还有其他风险需要防范，我就不一一道来了。下面再说说如何控制和避免上面的风险，让P2P投资变得有意义。

防止平台自融的方法有很多，一是P2P平台必须进行银行存管，但是光存管是不够的；二是通过借款合同看资金的流向；三是通过平台的业务看是否占用资金，比如宣称自己有矿的，有工厂的，有公司的，基本都有自融嫌疑，一旦自融，就是无底洞；四是看股东背景，股东不是家族制，最好由多方股东的，就能有效防范自融资。

关于防范大额融资风险，防范现金借贷风险等也有很多具体的方法，但是全部说来文章太长了，再说很多人对P2P不太了解，也不感兴趣，看阅读量和点赞量情况，以后有时间再说吧。

感谢关注天涯孤行者！

这说明，这些p2p平台终于找对了自己的定位，终于开始务正业了！为何这么说？且听我娓娓道来。

按照合法合规的要求，正规的p2p平台所应该提供的服务，就是中介服务，就是为借款人和出借人之间提供一个渠道（撮合借贷）就可以了。在这个过程中，p2p平台不允许提供增信服务（也就是担保或者兜底），只允许审核借款人和出借人的信息和资质。p2p就相当于婚介所，男男女女过来登记，婚介所负责审核是否成年是否婚配，然后自由恋爱，自由配对。或者就像房屋中介，不负责出售商品，只负责提供信息和渠道，买卖双方自行匹配。平台不能担保人家婚姻幸福，也不能承诺房价跌了补差价……

而事实上，前些年很多的p2p平台都把经念歪了，因为他们是新生事物，没有天生的客户群，吸引不来客户怎么办呀？于是，就提供了很多不该承担的服务，比如担保本金安全或者兜底收益等等来吸引客户，把本来是一个中介平台变成了担保公司，可想而知，不具备还款能力的人借走了钱之后，留下一地鸡毛。

更有甚者，有些p2p平台就是来自融的，什么意思呢？就是我是一个企业，缺钱了，借不来钱，于是干脆自己创建一个P2P平台，自己发行理财产品卖给投资人来募集资金，承诺很高的收益（就是利息），借到了钱就玩失踪，让很多投资人血本无归……

这两年的强力整顿之后，该暴雷的爆雷了，剩下的该从良的从良了，所谓从良，就是回到合法合规的接受监管（必须备案）的业态，这个业态里面，转型成为助贷机构（实际上就是中介）就顺理成章了。

我喜欢用最白话的方式讲解财经问题，希望对你有用！

最近几年互联网金融是比较火热的，其中就有P2P网络借贷。这些融资方式给大家带来便捷的同时也是存在一定的风险的。P2P网贷常见的风险网贷的收益高于银行，所以风险比较大，一般包括平台跑路，借款方逾期还款，资金池，借款项目为假标的。一、技术风险：既然是互联网行业，就不可避免的会出现信息技术风险。一般市场上绝大多数的网贷平台，网站都是购买的现成模板，当初的开发人员在贷款平台程序里留下的每一个BUG都可能给不法分子带来可趁之机，而且购买的软件，没后好的后期维护，虽然平台仍把大把的资金投向产品营销，但市场中不断出现黑客攻击，很可能给投资者造成难以估量的损失。但也有一些平台使用自主研发的系统，拥有一批专业的网络工程师对平台进行日常的维护，同时由于拥有自己的开发团队，对系统的性能和功能了解清楚。所以系统方面做到和银行系统一样的准确性、稳定性、安全性、高性能。二、资金风险：这也是目前行业中无数投资人呼吁第三方资金托管的理由。不少平台涉及自融、资金池，更严重的直接属于资金诈骗。他们有恃无恐的原因是相关法律法规的不健全，监管的空白，最坏的结果无非就是跑路，从国外兜一圈之后回来又可以卷土重来。可以这么说，资金风险是P2P网贷行业最需要克服的顽疾，解决不了，行业就无法正常发展。三、资质风险：资质风险是阻碍网贷平台发展的一大障碍。网贷不同于金融机构，金融机构是“净资本”管理，无论是银行还是信托公司都要有自己的注册资本，其注册资本少则几个亿，多则十几个亿甚至几十个亿，且注册资本不是用来经营的，而是一种担保、是一种“门槛”。但由于网贷公司门槛低，政府尚没有出台指导性意见，平台软件几千到几万都可以买到，很多在民间借贷欠款很多的人，买了个平台虚拟借款人、虚拟抵押物品，以高利率吸引投资人投资。同时，网贷行业可能还会涉及一些管理风险、政策风险等等，这些都是广大投资人以及平台企业负责人首先需要考虑的问题。